Bangladesh Bank se dirige vers la liquidation de cinq institutions financières non bancaires (NBFIs) avec un fonds gouvernemental de Taka 2000 crore.

• 🏭 Aviva Finance — déclarée non viable, administrateur nommé
• 🏭 Fareast Finance and Investment — déclarée non viable, administrateur nommé
• 🏭 FAS Finance and Investment — déclarée non viable, administrateur nommé
• 🏭 International Leasing and Financial Services — déclarée non viable, administrateur nommé
• 🏭 People's Leasing and Financial Services — en liquidation depuis 2019 (sous réserve de la décision du tribunal)

La prochaine étape consiste à initier leur liquidation, a déclaré le responsable de la BB. People's Leasing and Financial Services — placée en liquidation en 2019 — devrait également être incluse dans le plan actuel, sous réserve d'une décision du tribunal.

👥 Quatre autres NBFI bénéficient d'un délai de trois mois

Le responsable de la BB a révélé que la décision de la banque centrale concernait initialement neuf institutions. Cependant, quatre d'entre elles se sont vu accorder un délai de trois mois pour retrouver leur viabilité financière en vertu de l'article 15 de la loi sur la résolution des banques :

• 🏭 Prime Finance and Investment — délai de trois mois pour la récupération (juillet 2026)
• 🏭 GSP Finance Company (Bangladesh) — délai de trois mois pour la récupération
• 🏭 Bangladesh Industrial Finance Company — délai de trois mois pour la récupération
• 🏭 Premier Leasing and Finance — délai de trois mois pour la récupération

Si ces institutions ne respectent pas les conditions, elles seront également intégrées dans le cadre de résolution. Leurs sponsors ont été invités à injecter de nouveaux capitaux en tant qu'équité — plutôt que des dépôts fixes ou d'autres instruments porteurs de créances. Les fonds resteront partie intégrante du capital des institutions et ne pourront pas être retirés ou réclamés ultérieurement.

💰 Protection des Déposants : Priorité Absolue

L’idée générale est de rembourser intégralement les dépôts jusqu’à Tk 10 lakh — bien que la question de savoir si ce remboursement se fera par tranches reste à déterminer. Le responsable de la Banque Centrale du Bangladesh (BB) a expliqué la logique de protection des déposants :

• 💰 Jusqu’à Tk 10 lakh — remboursement intégral aux déposants individuels
• 📅 Remboursement par étapes — structure en cours de développement
• 🏦 Récupération des actifs — si les prêts sont récupérés, à la fois le gouvernement et les déposants pourraient récupérer leurs créances intégrales
• 📋 Schéma de paiement aux déposants — le Bangladesh Bank développe un cadre
• 🏛️ Priorité absolue — les déposants ont la priorité légale dans le cadre de la loi de résolution

Il est crucial de noter que les Institutions Financières Non Bancaires (NBFIs) ne sont pas couvertes par la Loi sur la Protection des Dépôts — ce qui signifie qu’elles n’ont ni assurance, ni garantie, ni réserve. *« Si elles entrent en liquidation demain, les déposants ne sont pas légalement garantis de recevoir quoi que ce soit »*, a souligné le responsable. *« C’est pourquoi nous envisageons de les intégrer d’abord au cadre de résolution. Une fois cela fait, nous pourrons mettre en œuvre diverses mesures, y compris des paiements partiels au public. »*

📉 Opposition de la NBR et Débat sur les Financements

Le mécanisme de financement a suscité des débats avec le Conseil National des Recettes (NBR). Le responsable a révélé que le plan initial était de rembourser intégralement les déposants. Cependant, la NBR a opposé son veto à financer l’ensemble de la somme via le budget et a suggéré de financer une partie des paiements à partir des actifs récupérés.

La position de la NBR reflète des préoccupations de prudence fiscale :

• Le fardeau budgétaire — Tk 2,000 crore est une dépense fiscale importante
• La récupération des actifs — Les IMF ont des actifs de prêts qui pourraient être récupérés
• Le financement partagé — Le NBR préfère une combinaison de budget + récupération des actifs
• Le risque moral — Un financement budgétaire complet pourrait encourager de futures faillites d'IMF
• Le précédent — Il établit un cadre pour les futures résolutions bancaires

Déposants institutionnels vs. individuels

Le plan de protection des déposants de la BB distingue entre les déposants individuels et institutionnels :

• Les déposants individuels — Éligibles à un remboursement financé par le gouvernement (jusqu'à Tk 10 lakh)
• Les déposants institutionnels — Non éligibles au soutien, ils doivent attendre la liquidation
• L'ordre de priorité légal — Les déposants institutionnels sont rémunérés selon la hiérarchie légale
• Le produit de la récupération des actifs — Distribué selon le classement des créances légales
• Les actionnaires — Classés en dernier, il est peu probable qu'ils reçoivent quelque chose

« Les déposants institutionnels ne seront pas éligibles à un tel soutien », a déclaré le responsable. « Ils devront attendre la liquidation et recevoir ce à quoi ils ont droit en vertu de l'ordre de priorité légal. »

La protection des employés

Les employés des IMF recevront au moins le solde de leur fonds de prévoyance — offrant une certaine protection aux travailleurs pris dans le processus de résolution. Le cadre plus large de transition des employés comprend :

• 💰 Équilibres du fonds de prévoyance — les employés reçoivent leurs économies PF
• 🏢 Paquets de licenciement — conformément aux exigences légales du travail
• 🔄 Aide à la réembauche — pour le personnel qualifié dans le cadre du processus de résolution
• 👮‍♂️ Surveillance administrative — garantit la protection des droits des employés

🏦 Nettoyage global du secteur bancaire

Le plan de liquidation des NBFI fait partie du nettoyage global du secteur bancaire mené par la Banque centrale du Bangladesh — une priorité sous le gouvernement actuel. Les éléments clés de ce nettoyage incluent :

• 📜 Loi sur la résolution bancaire 2026 — renforcement des pouvoirs de la Banque centrale pour les institutions en difficulté
• 🏦 Déclarations de non-viabilité des NBFI — 4 NBFI déclarés non viables en 2026
• 💰 Recapitalisation bancaire — injection de capital par le gouvernement pour les banques en difficulté
• 🔍 Audits forensiques — réalisés sur les grands défaillants et les prêts connexes
• 👮‍♂️ Nomination d’administrateurs — administrateurs désignés par la Banque centrale pour les institutions en difficulté
• 💼 Gel de classification des prêts — pour certains groupes en difficulté (exemple : Groupe City)

📊 Contexte stratégique : stabilité du secteur financier

Pour l’économie d’exportation du Bangladesh, la stabilité du secteur financier est un facteur clé de compétitivité. Le plan de liquidation des NBFI marque le engagement du gouvernement à résoudre les faiblesses structurelles du secteur financier — tout en créant une incertitude à court terme :

• 🏦 Confiance des investisseurs – une action décisive peut restaurer la confiance dans le système bancaire
• 💸 Désordre temporaire – les déposants et emprunteurs des NBFIs liquidés sont affectés
• 💳 Disponibilité du crédit – la fermeture des NBFIs pourrait réduire l’accès au crédit pour les PME et les consommateurs
• 🇧🇩 Risque souverain – une résolution réussie renforce le profil de crédit souverain
• 💼 Programme de la CEP – la réforme bancaire est une condition clé de la CEP

Le fonds de liquidation ⟨10⟩ représente un engagement fiscal significatif – mais s’il est mis en œuvre efficacement, il pourrait marquer un tournant dans la purification du secteur bancaire de la Bangladesh. En priorisant les déposants individuels et en démontrant que le cadre de résolution fonctionne, la Banque du Bangladesh (BB) peut reconstruire la confiance du public dans le système financier et établir une base plus stable pour la croissance du crédit nécessaire au soutien de l’expansion industrielle orientée vers les exportations dans l’après-période de Pays le moins avancé.