Bangladesh propone una nueva ley que permitirá a las empresas privadas recuperar préstamos impagos

💰 La escala del problema: 10.91 billones de takas en préstamos en apuros

Según el Informe de Estabilidad Financiera 2025 del Banco Central de Bangladés, los préstamos en apuros —incluyendo los morosos, cancelados, reestructurados y embargados judicialmente— ascendían a aproximadamente 10.91 billones de takas a finales de diciembre de 2025, representando casi el 60% de todos los préstamos otorgados. 📈

📋 Categorías de préstamos en apuros:

• ❌ Préstamos morosos — Prestatarios dejaron de pagar
• 📝 Préstamos cancelados — Eliminados del balance pero aún adeudados
• 📅 Préstamos reestructurados — Reorganizados pero aún en riesgo
• ⚖️ Préstamos embargados judicialmente — La recuperación está bloqueada por órdenes legales

⚠️ Estos préstamos en apuros han debilitado los balances de los bancos y reducido su capacidad para otorgar nuevos créditos, ejerciendo presión adicional sobre todo el sistema financiero.

📋 ¿Qué haría la ley propuesta?

Bajo la ley propuesta de DAMA, se establecerían empresas privadas especializadas para gestionar los préstamos no productivos (NPL, por sus siglas en inglés) de los bancos. Estas Empresas de Gestión de Activos en Apuros (DAMC, por sus siglas en inglés) estarían autorizadas a:

• 💰 Comprar préstamos morosos — Compra NPLs de bancos
• 🔧 Reestructurar préstamos — Modificar términos para hacer el pago viable
• 🏢 Reorganizar negocios de los prestatarios — Revitalizar empresas en dificultades
• 🤝 Atraer nuevos inversores — Incorporar capital fresco
• 📊 Convertir deuda en participación accionaria — Adquirir una participación en la empresa a cambio de la deuda
• 🏭 Vender o arrendar total o parcialmente una empresa — Maximizar el valor de recuperación

🏗️ ¿Cómo Funcionaría el Sistema?

La propuesta de ley establece un marco completamente nuevo para gestionar los préstamos morosos:

🏛️ Unidad de Gestión de Activos en Distrés (DAMU)

• 📍 Establecida bajo supervisión del Banco Central de بنغلاديش — Entidad legal independiente
• ⚖️ Ejerce poderes estatutarios de manera independiente — No está sujeta a interferencia política
• 📋 Autoridad: Adquirir activos en distrés, supervisar entidades autorizadas, emitir licencias, publicar directivas regulatorias, imponer sanciones financieras, revocar licencias
• 🚨 Fuerza de Ejecución de Activos en Distrés — Puede ser establecida si es necesario
• 📊 Base de datos centralizada de activos en distrés — Mantener y analizar información

🏭 Empresas de Gestión de Activos en Distrés (DAMCs)

• 🏛️ Licenciadas por la DAMU — Entidades del sector privado
• 💰 Adquieren préstamos en mora de bancos — Asumen la responsabilidad de su recuperación
• 🔧 Gestionan garantías — Venden activos subyacentes si es necesario
• 📋 Requisitos estrictos — Deben registrarse bajo la Ley de Empresas, mantener capital prescrito, nombrar directores y CEOs calificados

🤝 Empresas de Servicios de Préstamos

• 📋 Apoyan la recuperación y reestructuración de préstamos — Proveedores de servicios especializados
• 🏦 Trabajan con las DAMCs — Ayudan en la gestión diaria de activos en distrés

🌍 Precedente Internacional — Otros Países ya lo Han Implementado

Numerosos países han adoptado el modelo de empresas de gestión de activos para abordar crisis en el sector bancario. بنغلاديش ahora se prepara para seguir el mismo enfoque. 🌏

📋 Ejemplos internacionales destacados:

• 🇨🇳 China — Cuatro grandes empresas de gestión de activos establecidas en 1999 para absorber los préstamos no pagados (NPLs) de los bancos estatales
• 🇰🇷 Corea del Sur — La Korea Asset Management Corporation (KAMCO) jugó un papel clave en la recuperación de la crisis financiera asiática de 1997
• 🇮🇳 India — Empresas de Reconstrucción de Activos (ARCs) bajo la Ley SARFAESI desde 2002
• 🇮🇩 Indonesia — IBRA establecido después de la crisis de 1997 para gestionar activos en problemas
• 🇹🇭 Tailandia — Sukhumvit Asset Management después de la crisis de 1997

📊 Sistema Actual de Recuperación — ¿Por qué Está Fallando?

Actualmente, los bancos intentan recuperar préstamos incumplidos a través de dos canales principales:

• 🏦 Recuperación directa por parte de los bancos — Negociación, reestructuración, venta de garantías
• ⚖️ Artha Rin Adalat — Tribunales especializados en préstamos de dinero

⚠️ Ambos canales tienen limitaciones significativas:

• ⏰ Los procesos judiciales tardan años — Los casos se alargan indefinidamente
• 💰 Los procesos de disposición de activos son lentos — Las garantías no pueden venderse rápidamente
• 📋 Complejidades legales — Los prestatarios usan medidas cautelares para bloquear la recuperación
• 🚫 Mecanismos de recuperación débiles — Los bancos carecen de experiencia especializada
• 💸 Capital atascado — Los fondos atrapados en los NPLs no pueden prestarse a sectores productivos

💬 Postura del Gobierno

Nazma Mobarek, Secretaria de la División de Instituciones Financieras, declaró a Prothom Alo:

💬 "Nuestra experiencia ha sido que los proyectos de ley generalmente reciben muy pocas observaciones. Esperamos que la propuesta de la Ley DAMA atraiga comentarios significativos."

📋 Esto reconoce que la consulta pública sobre proyectos de ley en Bangladés ha sido históricamente débil, y el gobierno está promoviendo activamente comentarios más sustanciales sobre esta legislación crítica.

🔍 ¿Qué significa esto para el sector bancario de Bangladesh

Si se aprueba y se implementa de manera efectiva, la ley DAMA podría:

• 🏦 Limpiar los estados financieros de los bancos — Retirar los préstamos no productivos (NPL) de los libros de los bancos
• 💰 Recuperar el flujo de crédito — Permitir que los bancos vuelvan a prestar a sectores productivos
• 📈 Mejorar la estabilidad financiera — Reducir el riesgo sistémico
• 🏭 Facilitar la reestructuración empresarial — Salvar empresas viables de la liquidación
• 💵 Maximizar el valor de recuperación — Gestores profesionales de activos pueden extraer más valor
• 📊 Crear un mercado para activos en dificultad — Determinación de precios para los NPL
• 🌍 Atraer inversión extranjera — Fondos internacionales de deuda en dificultad podrían ingresar a Bangladesh

⚠️ Riesgos y Desafíos

Aunque la ley DAMA es un paso positivo, varios riesgos y desafíos deben gestionarse:

• 🏛️ Capacidad regulatoria — DAMU necesita personal calificado para supervisar a las empresas licenciadas
• 💰 Requisitos de capital — Las DAMCs necesitan capital significativo para adquirir los NPL
• 📋 Transparencia en precios — ¿Cómo se valorarán los NPL cuando se vendan a las DAMCs?
• ⚖️ Marco legal — Las leyes existentes (Artha Rin Adalat, Ley de Quiebras) podrían requerir actualizaciones
• 🤝 Interferencia política — Debe asegurarse que las DAMCs operen de manera independiente
• 👥 Protección al deudor — Evitar el acoso a prestatarios legítimos
• 📊 Transparencia — Informes públicos sobre ventas de NPL y tasas de recuperación

🎯 ¿Qué sigue?

El proyecto de ley actualmente está abierto para recibir comentarios del público. El proceso legislativo incluirá:

1. 📋 Consulta pública — Los grupos de interés presentan retroalimentación sobre el borrador
2. 📝 Revisión — La División de Instituciones Financieras incorpora los comentarios
3. 🏛️ Aprobación del Gabinete — El borrador final se envía al gabinete
4. 📅 Aprobación parlamentaria — La ley es promulgada por el parlamento
5. ⚙️ Implementación — Se establece el DAMU y se licencian los DAMCs
6. 📊 Primera venta de préstamos morosos (NPL) — Los bancos comienzan a vender préstamos en dificultad

Para el sector bancario de Bangladés — que lleva años afectado por préstamos morosos (NPL) — la ley DAMA representa el intento de reforma más significativo en décadas. Si se implementa correctamente, podría liberar miles de millones de taka en capital inmovilizado y restaurar la capacidad del sistema bancario para financiar el crecimiento económico del país. 🚀